บริษัท ไทยประกันชีวิต จำกัด (มหาชน)
SET · ประกันภัยและประกันชีวิต
11.30
+0.00 (+0.00%)
สรุปด้วย AI(O) BOT
AI Generated
## สรุปผลประกอบการ หุ้น TLI บริษัท ไทยประกันชีวิต จำกัด (มหาชน) ไตรมาส 1 ปี 2568
**สรุปสั้น:**
บริษัท ไทยประกันชีวิต จำกัด (มหาชน) มีกำไรสุทธิ (ไม่รวมรายการพิเศษ) ในไตรมาส 1 ปี 2568 จำนวน 2,752 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 4.05% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีก่อน โดยมีปัจจัยหลักมาจากการเติบโตของกำไรจากการรับประกันภัยและกำไรจากการลงทุน
**เศรษฐกิจ:**
สภาพัฒนาการเศรษฐกิจและสังคมแห่งชาติคาดการณ์ว่าเศรษฐกิจไทยในปี 2568 จะขยายตัวในช่วง 2.3 - 3.3% โดยมีปัจจัยสนับสนุนจากการใช้จ่ายและการลงทุนภาครัฐ การเติบโตของอุปสงค์ภาคเอกชน การฟื้นตัวของภาคการท่องเที่ยว และการส่งออกที่ขยายตัว อย่างไรก็ตาม เศรษฐกิจยังคงเผชิญกับความท้าทายจากปัญหาเชิงโครงสร้าง การแข่งขันที่รุนแรงจากสินค้านำเข้า ความไม่แน่นอนของนโยบายการค้า และปัญหาหนี้ครัวเรือนที่อยู่ในระดับสูง นอกจากนี้ ผลกระทบจากเหตุการณ์แผ่นดินไหวเมื่อวันที่ 28 มีนาคม 2568 ยังเป็นอีกหนึ่งแรงกดดันต่อการขยายตัวทางเศรษฐกิจของไทยในช่วงครึ่งปีแรกของปี 2568 นี้ (หน้า 11)
**การเปลี่ยนแปลงของกำไร:**
กำไรสุทธิ (ไม่รวมรายการพิเศษ) เพิ่มขึ้น 4.05% โดยมีปัจจัยหลักดังนี้:
* **กำไรจากการรับประกันภัย:** เพิ่มขึ้น 3.67% เนื่องจากการรับรู้กำไรจากการให้บริการตามสัญญา (CSM) ที่มากขึ้น ซึ่งได้รับการสนับสนุนจากการเติบโตของธุรกิจ (หน้า 3, 4)
* **กำไรจากการลงทุน:** เพิ่มขึ้น 6.93% แสดงให้เห็นถึงกำไรที่ยั่งยืนจากส่วนต่างดอกเบี้ยสุทธิระหว่างสินทรัพย์และหนี้สิน (หน้า 3, 4)
* **VONB (มูลค่ากำไรของธุรกิจใหม่):** ปรับตัวสูงขึ้น 39.53% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีก่อน โดยมีสาเหตุหลักมาจากเบี้ยประกันภัยรับปีแรกแบบคำนวณรายปี (APE) ที่ปรับตัวสูงขึ้น และการเปลี่ยนแปลงสัดส่วนของผลิตภัณฑ์ ไปยังผลิตภัณฑ์ประเภทสัญญาเพิ่มเติมประกันสุขภาพ (หน้า 3, 9)
* **New Business CSM:** เพิ่มขึ้น 80.38% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีก่อน (หน้า 3, 7)
**สินเชื่อและสัดส่วน:**
บริษัทฯ มีการบริหารพอร์ตการลงทุนที่ดี โดยการจัดสรรสินทรัพย์ทางการเงินเพื่อการลงทุนด้วยความเชี่ยวชาญและระมัดระวังรอบคอบ สินทรัพย์ทางการเงินเพื่อการลงทุน เพิ่มขึ้น 2.21% ตามการเติบโตของธุรกิจและการเพิ่มขึ้นของมูลค่าเงินลงทุนในตราสารหนี้ ซึ่งพอร์ตการลงทุน โดยหลักประกอบด้วย เงินลงทุนในตราสารหนี้ 90.85% ที่ให้ผลตอบแทนคงที่ อีกทั้งบริษัทฯ ยังมีนโยบายการลงทุนของพอร์ตการลงทุนในสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยงด้านเครดิตต่ำ และอันดับความน่าเชื่อถืออยู่ใน ‘ระดับที่น่าลงทุน’ (‘Investment grade’) (หน้า 6)
**ปัจจัยความเสี่ยงและโอกาสการลงทุน:**
* **ความเสี่ยง:** ความผันผวนของตลาดทุน, ความผันผวนของอัตราดอกเบี้ย, การกำหนดราคา อัตราความคงอยู่ของกรมธรรม์ และค่าสินไหมทดแทน, ฤดูกาล, สภาพแวดล้อมด้านกฎระเบียบ, การแข่งขัน (หน้า 11, 12)
* **โอกาส:** การเติบโตของธุรกิจประกันชีวิต, การพัฒนาผลิตภัณฑ์และบริการใหม่ ๆ, การขยายช่องทางการจัดจำหน่าย, การลงทุนในเทคโนโลยี (หน้า 2)
**สรุปสั้นท้ายสุด:**
ปัจจัยสำคัญที่มีผลกระทบต่อรายได้และกำไรในช่วงรายงาน ได้แก่ การเติบโตของธุรกิจประกันชีวิต การเพิ่มขึ้นของกำไรจากการรับประกันภัยและกำไรจากการลงทุน การเปลี่ยนแปลงสัดส่วนของผลิตภัณฑ์ไปยังผลิตภัณฑ์ประเภทสัญญาเพิ่มเติมประกันสุขภาพ และความผันผวนของตลาดทุนและอัตราดอกเบี้ย บริษัทฯ มีความแข็งแกร่งในการบริหารจัดการความเสี่ยง โดยมีการบริหารพอร์ตการลงทุนที่ดี การใช้ตราสารอนุพันธ์เพื่อป้องกันความเสี่ยง และการติดตามสถานะความเสี่ยงอย่างใกล้ชิด (หน้า 13)
** ข้อมูลถูกสรุปโดย AI จากงบการเงินของ TLI ไตรมาส 1/2568
รายได้รวม
30.58
ล้านบาท
↓ 99.9% YoY
กำไรขั้นต้น
18,054.85
ล้านบาท
↓ 42.4% YoY
อัตรากำไรขั้นต้น (%)
59,039.43
%
กำไรสุทธิ
2,522.94
ล้านบาท
↓ 23.1% YoY
อัตรากำไรสุทธิ (%)
8,250.04
%
D/E Ratio
3.20
รายละเอียดงบการเงิน
รายได้รวม (ล้านบาท)
31
↓ -99.9%
YoY
กำไรขั้นต้น (ล้านบาท)
18,055
↓ -42.4%
YoY
กำไรสุทธิ (ล้านบาท)
2,523
↓ -23.1%
YoY
D/E Ratio
3.20
รายได้และกำไร (ล้านบาท)
กำไรขาดทุน (ล้านบาท) — TLI
ฐานะทางการเงิน
D/E Ratio
3.20
ROE (%)
8.90
ROA (%)
2.35
Book Value/หุ้น
11.12
สินทรัพย์ / หนี้สิน / ส่วนผู้ถือหุ้น (ล้านบาท)
ฐานะทางการเงิน (ล้านบาท) — TLI
| รายการ | 2569 | 2568 | 2567 | 2566 | 2565 | 2564 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| รวมสินทรัพย์หมุนเวียน | — |
0.00
|
0.00
|
0.00
|
0.00
|
0.00
|
| รวมสินทรัพย์ไม่หมุนเวียน | — |
0.00
|
0.00
|
0.00
|
0.00
|
0.00
|
| รวมสินทรัพย์ | — |
649,567.77
+8.85%
|
601,145.56
+4.95%
|
572,793.08
+3.01%
|
556,041.81
+4.18%
|
533,706.29
+8.03%
|
| รวมหนี้สินหมุนเวียน | — |
0.00
|
0.00
|
0.00
|
0.00
|
0.00
|
| รวมหนี้สินไม่หมุนเวียน | — |
0.00
|
0.00
|
0.00
|
0.00
|
0.00
|
| รวมหนี้สิน | — |
495,053.83
+5.01%
|
488,607.27
+4.36%
|
468,213.72
+2.24%
|
457,973.64
+2.39%
|
447,275.06
+7.45%
|
| รวมส่วนของเจ้าของ | — |
154,513.94
+23.28%
|
112,538.29
+7.61%
|
104,579.36
+6.64%
|
98,068.18
+13.46%
|
86,431.24
+11.11%
|
| D/E | — |
3.20
|
4.34
|
4.48
|
4.67
|
5.17
|
| อัตราผลตอบแทนผู้ถือหุ้น | — |
8.90
|
10.76
|
9.58
|
10.04
|
0.00
|
| อัตราผลตอบแทนจากสินทรัพย์ | — |
2.35
|
2.48
|
2.13
|
2.10
|
0.00
|
| อัตราส่วนสภาพคล่อง | — |
0.00
|
0.00
|
0.00
|
0.00
|
0.00
|
| อัตราส่วนสภาพคล่องหมุนเร็ว | — |
0.00
|
0.00
|
0.00
|
0.00
|
0.00
|
| ระยะเวลาเก็บหนี้เฉลี่ย | — |
0.00
|
0.00
|
0.00
|
0.00
|
0.00
|
| ระยะเวลาขายสินค้าเฉลี่ย | — |
0.00
|
0.00
|
0.00
|
0.00
|
0.00
|
| ระยะเวลาชำระหนี้เจ้าหนี้การค้า | — |
0.00
|
0.00
|
0.00
|
0.00
|
0.00
|
| วงจรเงินสด | — |
0.00
|
0.00
|
0.00
|
0.00
|
0.00
|
กระแสเงินสด
กิจกรรมดำเนินงาน
+3,647
ล้านบาท
กิจกรรมลงทุน
+180
ล้านบาท
กิจกรรมจัดหาเงิน
—
ล้านบาท
กระแสเงินสด (ล้านบาท)
กระแสเงินสด (ล้านบาท) — TLI
| รายการ | 2569 | 2568 | 2567 | 2566 | 2565 | 2564 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| เงินสดสุทธิได้มาจากกิจกรรมดำเนินงาน | — |
3,647.35
-44.77%
|
6,603.40
-408.47%
|
-2,140.71
-229.32%
|
1,655.41
-662.22%
|
-294.44
|
| เงินสดสุทธิ(ใช้ไปใน)กิจกรรมลงทุน | — |
179.75
-19.49%
|
223.27
-2.96%
|
230.08
+144.48%
|
94.11
-115.20%
|
-618.99
|
| เงินสดสุทธิได้มาจาก(ใช้ไปใน)กิจกรรมจัดหาเงิน | — |
5,725.02
-0.01%
|
5,725.42
+66.68%
|
3,434.93
+29.58%
|
2,650.78
-217.41%
|
-2,257.80
|
| เงินสดและรายการเทียบเท่าเงินสดเพิ่มขึ้น(ลดลง) (สุทธิ) | — |
9,552.13
-23.90%
|
12,552.08
+723.47%
|
1,524.29
-65.36%
|
4,400.32
-238.76%
|
-3,171.23
|
| เงินสดและรายการเทียบเท่าเงินสดคงเหลือต้นงวด | — |
10,917.26
+41.85%
|
7,696.19
+0.13%
|
7,685.90
+4.91%
|
7,326.48
-30.21%
|
10,497.72
+24.26%
|
| เงินสดและรายการเทียบเท่าเงินสดคงเหลือปลายงวด | — |
7,867.23
-27.94%
|
10,917.25
+41.85%
|
7,696.19
+0.13%
|
7,685.90
+4.91%
|
7,326.48
-30.21%
|