ILINK กำไร Q1/26 สวย! KSS ชี้เป้า 6.9 บาท มองเป็นหุ้นปันผลเด่น

ไฮไลท์สำคัญ

ILINK รายงานกำไรสุทธิ 1Q26 ที่ 78 ล้านบาท โต 9% YoY, KSS คงคำแนะนำ "ซื้อ" ราคาเป้าหมาย 6.9 บาท มองเป็นหุ้นปันผลที่น่าสนใจ

ผลประกอบการ 1Q26

กำไรหลักอยู่ที่ 85 ล้านบาท เป็นไปตามประมาณการของ KSS, รายได้จากธุรกิจ Trading โต 17% YoY, อัตรากำไรขั้นต้นต่ำกว่าคาด KSS คาด ILINK ให้ส่วนลดลูกค้า เพื่อหนุนยอดขาย

• รายได้: 978 ล้านบาท (+2.4% YoY)
• กำไรขั้นต้น: 216 ล้านบาท (-4.7% YoY)
• EBITDA: 92 ล้านบาท (-10.0% YoY)
• กำไรสุทธิ: 78 ล้านบาท (+9.1% YoY)

ข้อสังเกต

KSS มอง ILINK เป็นหุ้นปันผลมากขึ้น หลังหยุดรับรู้ผลประกอบการ ITEL ในงบการเงินรวม คาดการณ์เงินปันผลจ่ายต่อหุ้นที่ 0.33 บาท ในปี FY26F คิดเป็นอัตราผลตอบแทนเงินปันผล 7.3%

คำแนะนำและราคาเป้าหมาย

KSS คงคำแนะนำ "ซื้อ" ราคาเป้าหมาย 6.9 บาท อ้างอิง PBV ที่ 1 เท่า มอง ILINK มีกำไรที่มั่นคงจากธุรกิจหลัก