ADVANC หุ้นราคาลงแรง น่าสนใจเข้าสะสม! KS มองกำไรปกติปี 69 เสี่ยงลดลง แต่มีโอกาสเติบโต

ไฮไลท์สำคัญ

ราคาหุ้น ADVANC ปรับตัวลง 10.5% ซึ่งมากกว่าคู่แข่งอย่าง TRUE และ DTAC ทำให้ KS มองว่าเป็นโอกาสในการเข้าสะสม

ADVANC กำไรปกติปี 69 เสี่ยงลดลง แต่ไม่มาก

KS ประเมินว่ากำไรปกติปี 2569 ของ ADVANC อาจมีความเสี่ยงลดลงในช่วง 1.2% - 10.6% จากปัจจัยต่างๆ เช่น ต้นทุนทางการเงินที่สูงขึ้นจากการกู้ยืมเพื่อรองรับการบริหารเงินทุน และความไม่แน่นอนของเศรษฐกิจ อย่างไรก็ตาม ADVANC ยังมีศักยภาพในการเพิ่มรายได้จากบริการหลัก โดยได้รับแรงหนุนจากกลยุทธ์ด้านคอนเทนต์ที่แข็งแกร่ง

ข้อสังเกตและกลยุทธ์การลงทุน

KS มองว่า ADVANC มีความสามารถในการควบคุมค่าใช้จ่ายในการดำเนินงาน (OPEX) และงบลงทุน (CAPEX) ได้อย่างมีประสิทธิภาพ นอกจากนี้ ช่องว่างของ EV/EBITDA ปี 2569 ระหว่าง ADVANC และ TRUE ได้แคบลงจาก 37.4% เหลือ 20.8% ในปัจจุบัน

คำแนะนำและราคาเป้าหมาย

KS แนะนำ "ซื้อ" ADVANC ด้วยราคาเป้าหมาย 371.20 บาท โดยมองว่าเป็นโอกาสในการเข้าสะสม เนื่องจากรายได้จากบริการหลักของ ADVANC มีแนวโน้มแข็งแกร่งกว่า TRUE ในช่วงเศรษฐกิจชะลอตัว และ ADVANC มีประวัติการจัดสรรเงินทุนที่ระมัดระวัง