บทความ ข่าวสาร กิจกรรม
BLS ชี้ TIDLOR โตต่อ! คาดกำไร Q1/68 ทำนิวไฮ แนะถือหุ้น Tidlor Holdings
P/E 10.36 YIELD 0.00 ราคา 18.60 (0.00%)
ไฮไลท์สำคัญ:
BLS (บัวหลวง Securities) คาดการณ์ว่า TIDLOR จะยังคงเติบโตได้ดี โดยมีคุณภาพสินทรัพย์ภายใต้การควบคุม และแนะนำให้ผู้ถือหุ้นเดิมเข้าร่วมข้อเสนอซื้อหุ้นของ Tidlor Holdings หรือรอซื้อเมื่อเริ่มซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์ (SET) กลางเดือน พ.ค. 2568 โดยให้ราคาเป้าหมายพื้นฐานที่ 19.00 บาท
รายละเอียดการวิเคราะห์:
BLS มองว่า Tidlor Holdings จะอยู่ในสถานะที่แข็งแกร่งขึ้นในการเพิ่มขีดความสามารถทางการแข่งขัน โดยเฉพาะในด้าน InsurTech และการขยายธุรกิจใหม่ๆ ซึ่งจะสร้างความแข็งแกร่งทางการตลาดและมูลค่าในระยะยาวให้แก่ผู้ถือหุ้น นอกจากนี้ BLS คาดว่าคุณภาพสินทรัพย์ของ TIDLOR จะยังคงอยู่ภายใต้การควบคุมในปี 2568 จากการคัดกรองสินเชื่อใหม่อย่างเข้มงวด โดยเฉพาะในพอร์ตสินเชื่อเช่าซื้อรถบรรทุกมือสอง
ประมาณการผลประกอบการ:
BLS คาดการณ์กำไรสุทธิไตรมาส 1/68 ของ TIDLOR จะอยู่ที่ 1.1 พันล้านบาท เพิ่มขึ้น 1% YoY และ 7% QoQ ซึ่งเป็นระดับสูงสุดใหม่ โดยมีปัจจัยหนุนจากการเติบโตของสินเชื่อจำนำทะเบียนรถ และคาดว่า NIM (Net Interest Margin) จะอยู่ที่ 15.58% เพิ่มขึ้น 13bps YoY แต่ลดลง 9bps QoQ นอกจากนี้ BLS คาดว่ากำไรสุทธิไตรมาส 2/68 จะอยู่ที่ 1.2 พันล้านบาท เพิ่มขึ้น 6% YoY และ 4% QoQ ซึ่งจะทำสถิติใหม่อีกครั้ง
ข้อสังเกตและคำแนะนำ:
BLS แนะนำให้ผู้ถือหุ้น TIDLOR เข้าร่วมการแลกหุ้นตามข้อเสนอซื้อของ Tidlor Holdings เนื่องจากมองว่าเป็นโอกาสในการปลดล็อกศักยภาพในการเติบโตในระยะยาว อย่างไรก็ตาม สำหรับผู้ที่ยังไม่มีหุ้น TIDLOR อาจรอจนถึงกลางเดือน พ.ค. 2568 ซึ่งเป็นช่วงที่ Tidlor Holdings จะเริ่มซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์แทนที่ TIDLOR แล้วค่อยตัดสินใจลงทุนอีกครั้ง โดย BLS ให้ราคาเป้าหมายพื้นฐานของ TIDLOR ที่ 19.00 บาท