บทความ ข่าวสาร กิจกรรม
ภูมิใจไทยผงาด! ส่องหุ้น “เสี่ยหนู” นั่งนายกฯ ใครรุ่ง ใครร่วง?
P/E YIELD ราคา (%)
กลุ่มที่ "ได้ประโยชน์เต็มๆ" (Winners)
การมาของภูมิใจไทย มาพร้อมกับเมกะโปรเจกต์และการกระตุ้นเศรษฐกิจฐานรากที่ชัดเจน นี่คือกลุ่มที่น่าจับตามองที่สุด:
1. กลุ่มรับเหมาก่อสร้าง & นิคมฯ (Theme: Landbridge & Mega Projects)
นโยบายเรือธงอย่าง "แลนด์บริดจ์ (Landbridge)" เชื่อมอ่าวไทย-อันดามัน มูลค่า 1 ล้านล้านบาท จะถูกเร่งเครื่องแน่นอน รวมถึงการพัฒนา EEC และ SEC ต่อเนื่อง
- ✅ หุ้นเด่น:
- STECON: (บมจ.สเตคอน กรุ๊ป) ยืนหนึ่ง! เพราะมีความเชื่อมโยงทางอ้อมกับกลุ่มอำนาจเดิมของพรรค และเป็นตัวเต็งคว้างานโครงสร้างพื้นฐานในภาคใต้,,,
- CK: (บมจ.ช.การช่าง) รับอานิสงส์งานประมูลภาครัฐและระบบรางที่ภูมิใจไทยคุมกระทรวงคมนาคมมาอย่างยาวนาน,,
- TASCO: (ทิปโก้แอสฟัลท์) ยางมะตอยขายดีแน่ จากการสร้างถนนมอเตอร์เวย์เชื่อมท่าเรือ,
- WHA & AMATA: ที่ดินนิคมฯ จะขายดีขึ้นจากการดึงดูดนักลงทุนต่างชาติ,
2. กลุ่มค้าปลีก & การเงินรากหญ้า (Theme: ปากท้อง & พักหนี้)
นโยบาย "คนละครึ่งพลัส", "พักหนี้ 3 ปี" และการเพิ่มค่าตอบแทน อสม. เป็น 2,000 บาท จะอัดฉีดเงินเข้ากระเป๋าคนตัวเล็กทันที
- ✅ หุ้นเด่น:
- CPALL, CPAXT (Makro-Lotus), BJC: ได้ประโยชน์โดยตรงจากกำลังซื้อรากหญ้าที่ฟื้นตัวและโครงการรัฐที่สนับสนุนการจับจ่าย,,
- CBG, OSP: เครื่องดื่มชูกำลังยอดขายพุ่ง ตามรายได้ของกลุ่มผู้ใช้แรงงานและเกษตรกร,
- MTC, SAWAD, TIDLOR: แม้นโยบายพักหนี้อาจดูน่ากังวล แต่ในระยะสั้น การมีสภาพคล่องหมุนเวียนในมือชาวบ้าน และโครงการเงินกู้ฉุกเฉิน 50,000 บาท จะช่วยกระตุ้นยอดสินเชื่อได้,,
3. กลุ่มพลังงานสะอาด (Theme: ฟรีโซลาร์เซลล์) ☀️
นโยบาย "ฟรีโซลาร์เซลล์หลังคาบ้าน" และการลดค่าไฟ เป็นนโยบายหลักที่พรรคใช้หาเสียง ซึ่งจะกระตุ้นการติดตั้ง Solar Rooftop ครั้งใหญ่
- ✅ หุ้นเด่น:
- GUNKUL: ตัวเต็งอันดับ 1 ในธุรกิจติดตั้ง Solar Rooftop และพลังงานทดแทน รับอานิสงส์เต็มๆ จากนโยบายสนับสนุนของพรรค,,,
- GULF: ได้ประโยชน์จากพอร์ตพลังงานหมุนเวียนที่ขยายตัว และความสัมพันธ์ที่ดีกับขั้วรัฐบาล,,
4. กลุ่มท่องเที่ยว & การแพทย์ (Theme: Wellness & Medical Hub) ✈️
สานต่อนโยบาย Medical Hub และการท่องเที่ยวเชิงสุขภาพ (Wellness) รวมถึงนโยบายฟอกไตฟรี/รักษามะเร็งฟรี
- ✅ หุ้นเด่น:
- AOT: ท่าเรืออากาศไทย รับนักท่องเที่ยวและการขยายสนามบินภูมิภาค
- BDMS, BH: รับเทรนด์ Wellness Resort of the World ที่พรรคพยายามผลักดัน,
- SPA: ธุรกิจสปาและนวดไทยที่จะถูกยกระดับเป็น Soft Power
⚠️ กลุ่มที่ "เสียประโยชน์" หรือ "มีความเสี่ยง" (Losers / Risks)
ไม่ใช่ทุกคนที่จะเฮ! นโยบายบางอย่างอาจกระทบกำไรของบางธุรกิจ:
1. กลุ่มโรงไฟฟ้าก๊าซฯ/ฟอสซิล (Risk: ลดค่าไฟ)
นโยบาย "ลดค่าไฟเหลือ 3 บาท" (สำหรับ 200 หน่วยแรก) และการรื้อโครงสร้างค่าก๊าซ/ค่า Ft เพื่อลดค่าครองชีพประชาชน จะกดดันกำไรของโรงไฟฟ้าเอกชน (IPP/SPP)
- ⚠️ หุ้นที่ต้องระวัง: BGRIM, GPSC (อาจถูกกดดัน Margin จากการตรึงค่า Ft หรือปรับโครงสร้างราคาพลังงาน),,
2. ธุรกิจกัญชา "สายเขียวสันทนาการ" (Risk: คุมเข้ม)
แม้ภูมิใจไทยจะเป็นผู้ปลดล็อกกัญชา แต่ทิศทางใหม่คือ "ปิดฉากกัญชาเสรี" กลับสู่ "การแพทย์เท่านั้น" อย่างเคร่งครัด ร้านขายช่อดอกรายย่อยที่ไม่มีใบอนุญาตแพทย์ หรือเน้นสันทนาการ อาจต้องปิดตัวลงกว่า 7,000 แห่ง
- ⚠️ ผลกระทบ: ธุรกิจกัญชาที่เน้นสันทนาการจะอยู่ยากขึ้น แต่จะเป็นผลดีระยะยาวต่อหุ้นโรงพยาบาลหรือบริษัทยาที่ทำกัญชาทางการแพทย์อย่างถูกต้อง,
3. ธนาคารพาณิชย์ (Risk: พักหนี้)
นโยบาย "พักหนี้ 3 ปี หยุดต้น ปลอดดอกเบี้ย" แม้จะดีต่อลูกหนี้ แต่อาจกระทบรายได้ดอกเบี้ยของแบงก์ และสร้างความกังวลเรื่องวินัยทางการเงิน (Moral Hazard) ในระยะยาว
- ⚠️ หุ้นที่ต้องจับตา: KBANK, KTB, SCB อาจได้รับแรงกดดันเชิง Sentiment ในช่วงแรกที่มีการประกาศนโยบาย,
นโยบาย | รายละเอียดนโยบาย | กลุ่มอุตสาหกรรม | สถานะ (ได้หรือเสียประโยชน์) | ชื่อหุ้นที่เกี่ยวข้อง | ผลกระทบที่คาดว่าจะเกิดขึ้น (Inferred) | |
|---|---|---|---|---|---|---|
ฟรีหลังคาโซล่าเซลล์ / โซลาร์ภาคประชาชน | โครงการสนับสนุนประชาชนติดตั้ง Solar Rooftop ฟรี เพื่อลดค่าไฟฟ้าครัวเรือนและขายไฟฟ้าส่วนเกินคืนให้รัฐ | พลังงานหมุนเวียน, ก่อสร้าง (EPC) | ได้ประโยชน์ | GUNKUL, GULF, GPSC, BGRIM | เพิ่มรายได้จากการรับติดตั้งระบบโซลาร์และการจำหน่ายอุปกรณ์อินเวอร์เตอร์/แบตเตอรี่ รวมถึงโอกาสในการขยายพอร์ตพลังงานสะอาด | |
รถเมล์ไฟฟ้า / มอเตอร์ไซค์ไฟฟ้า | เปลี่ยนรถขนส่งสาธารณะเป็นไฟฟ้า และโครงการซื้อมอเตอร์ไซค์ไฟฟ้าผ่อนราคาถูกเพื่อลดมลพิษและลดค่าใช้จ่ายประชาชน | ยานยนต์ไฟฟ้า (EV) | ได้ประโยชน์ | EA, BYD, NEX | กระตุ้นความต้องการใช้ยานยนต์ไฟฟ้าและธุรกิจประกอบรถเมล์ไฟฟ้าในประเทศ | |
โครงการแลนด์บริดจ์ (Landbridge) | โครงการเชื่อมต่อการขนส่งอ่าวไทย-อันดามัน (ชุมพร-ระนอง) มูลค่าการลงทุนกว่า 1 ล้านล้านบาท เพื่อเป็นศูนย์กลางโลจิสติกส์ | รับเหมาก่อสร้าง, วัสดุก่อสร้าง, นิคมอุตสาหกรรม, โลจิสติกส์ | ได้ประโยชน์ | STECON, CK, SCCC, TASCO, WHA, AMATA, SJWD | เพิ่ม Backlog งานก่อสร้างโครงสร้างพื้นฐานขนาดใหญ่และกระตุ้นการลงทุนในพื้นที่ระเบียงเศรษฐกิจภาคใต้ (SEC) | |
พักหนี้ 3 ปี / เงินกู้ฉุกเฉิน 50,000 บาท | พักชำระทั้งเงินต้นและดอกเบี้ยสำหรับหนี้ไม่เกิน 1 ล้านบาท และวงเงินกู้ฉุกเฉินไม่ต้องมีหลักประกันเพื่อหยุดวงจรหนี้นอกระบบ | ค้าปลีก, อาหาร-เครื่องดื่ม, ธนาคาร, ไฟแนนซ์ | ได้ประโยชน์ (ค้าปลีก/อาหาร), เสียประโยชน์ (ธนาคาร/ไฟแนนซ์ - ระยะสั้น) | CPALL, CPAXT, GLOBAL, BJC, CBG, OSP, MTC, SAWAD, TIDLOR, KTB, SCB | ช่วยเพิ่มกำลังซื้อในระดับฐานรากส่งผลดีต่อกลุ่มค้าปลีก แต่กลุ่มสถาบันการเงินอาจเผชิญรายได้ดอกเบี้ยที่หายไปและความเสี่ยง NPL | |
กัญชาทางการแพทย์ | ควบคุมกัญชาให้ใช้เฉพาะทางการแพทย์เท่านั้น ยกเลิกสันทนาการและจำกัดการขายต้องมีใบสั่งแพทย์ | การแพทย์และสุขภาพ, ร้านจำหน่ายกัญชา | ได้ประโยชน์ (การแพทย์), เสียประโยชน์ (ร้านค้ารายย่อยทั่วไป) | BDMS, BCH, บริษัทเวชภัณฑ์ | ร้านกัญชาสันทนาการอาจต้องปิดตัวกว่า 7,000 แห่ง แต่เป็นโอกาสของโรงพยาบาลและบริษัทเวชภัณฑ์ที่ได้มาตรฐานในการวิจัยและบำบัดรักษา | |
ลดค่าไฟฟ้า (หน่วยละ 3 บาท) | มาตรการลดค่าครองชีพโดยกำหนดค่าไฟหน่วยละ 3 บาท สำหรับ 200-300 ยูนิตแรก | โรงไฟฟ้า (ฟอสซิล) | เสียประโยชน์ | BGRIM, GPSC, PTT | การตรึงราคาค่าไฟฟ้าส่งผลกดดันต่อส่วนต่างกำไร (Margin) ของผู้ผลิตไฟฟ้าจากการปรับลดค่า Ft |
สรุปกลยุทธ์การลงทุน (Investment Strategy)
หาก ภูมิใจไทย เป็นแกนนำจัดตั้งรัฐบาล ตลาดหุ้นไทย (SET Index) มีโอกาสตอบรับเชิงบวกในระยะสั้น (Sentiment บวก) จากความชัดเจนทางการเมืองและเสถียรภาพที่คาดว่าจะดีกว่ารัฐบาลเสียงปริ่มน้ำ,
Disclaimer: ข้อมูลนี้เป็นการวิเคราะห์จากนโยบายพรรคและข่าวสารในอดีต โปรดใช้วิจารณญาณในการลงทุน
#หุ้นไทย #ภูมิใจไทย #อนุทิน #จัดตั้งรัฐบาล #STECON #CPALL #GUNKUL #การลงทุน #Landbridge