สรุปงบการเงิน

## สรุปผลประกอบการ บริษัท อิออน ธนสินทรัพย์ (ไทยแลนด์) จำกัด (มหาชน) (AEONTS) ไตรมาส 4/2566 พร้อมข้อมูลเพิ่มเติม **สรุปสั้น:** บริษัท อิออน ธนสินทรัพย์ (ไทยแลนด์) จำกัด (มหาชน) (AEONTS) รายงานผลประกอบการไตรมาส 4/2566 โดยมี NIM ที่ 2.99%, NPL ที่ 5.0%, และ Coverage Ratio ที่ 183%. รายได้หลักของบริษัทมาจากสินเชื่อบัตรเครดิต ซึ่งมีการเติบโตอย่างต่อเนื่อง และรายได้จากสินเชื่อเงินกู้ ซึ่งลดลงจากปีที่ผ่านมา **เศรษฐกิจ:** เศรษฐกิจไทยในไตรมาส 4/2566 ขยายตัวร้อยละ 1.7 ส่งผลให้ผลิตภัณฑ์มวลรวมของไทย (GDP) ในปี 2566 เติบโตเพียงร้อยละ 1.9 โดยได้รับผลกระทบจากการชะลอตัวของการลงทุนภาครัฐและการอุปโภคบริโภคของภาครัฐบาล อย่างไรก็ตาม สภาพัฒนาเศรษฐกิจและสังคมแห่งชาติคาดการณ์ว่า เศรษฐกิจไทยในปี 2567 จะขยายตัวในช่วงร้อยละ 2.2-3.2 ซึ่งได้รับแรงหนุนจากการฟื้นตัวของภาคการท่องเที่ยว การอุปโภคบริโภคภาคเอกชน และการลงทุนภาคเอกชน **การเปลี่ยนแปลงของกำไร:** กำไรสุทธิส่วนที่เป็นของบริษัทใหญ่ในงวดปี 2566 ลดลงร้อยละ 15 จากปีก่อน เหลือ 3,259 ล้านบาท คิดเป็นกำไรต่อหุ้น 13.04 บาท สาเหตุหลักของการลดลงมาจากรายได้จากสินเชื่อเงินกู้ที่ลดลงร้อยละ 4 จากปีก่อน เนื่องจากบริษัทฯ มุ่งเน้นการปล่อยสินเชื่อแบบระมัดระวัง และการขยายช่องทางบริการผ่านทางระบบออนไลน์ **สินเชื่อและสัดส่วน:** ยอดการให้สินเชื่อใหม่ในปี 2566 เพิ่มขึ้นร้อยละ 4 จากปีก่อน โดยเป็นผลจากการใช้จ่ายผ่านบัตรเครดิตที่เพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง และการทำการตลาดร่วมกับพันธมิตรทางธุรกิจ อย่างไรก็ตาม บริษัทฯ ยังคงระมัดระวังในการปล่อยสินเชื่อ เนื่องจากสภาวะเศรษฐกิจที่ยังไม่แน่นอน และอาจส่งผลต่อคุณภาพสินทรัพย์ สินเชื่อบัตรเครดิตคิดเป็นร้อยละ 68 ของยอดการให้สินเชื่อรวม โดยรายได้จากสินเชื่อบัตรเครดิตเพิ่มขึ้นร้อยละ 2 ส่วนสินเชื่อเงินกู้คิดเป็นร้อยละ 23 ของยอดการให้สินเชื่อรวม โดยรายได้จากสินเชื่อเงินกู่นี้ลดลงร้อยละ 4 สินเชื่อเช่าซื้อคิดเป็นร้อยละ 6 โดยรายได้จากสินเชื่อเช่าซื้อลดลงร้อยละ 3 NIM (Net Interest Margin) ปรับตัวสูงขึ้นจากร้อยละ 2.64 ในปี 2565 เป็นร้อยละ 2.99 ในปี 2566 เป็นผลจากการขึ้นอัตราดอกเบี้ยของคณะกรรมการนโยบายการเงิน (กนง.) NPL (Non-Performing Loans) ลดลงจากไตรมาสก่อน เหลือร้อยละ 5.0 จากการติดตามหนี้ที่ดีขึ้น และประมาณการณ์ภาพเศรษฐกิจมหภาคของประเทศที่ปรับตัวดีขึ้นอย่างต่อเนื่อง Coverage Ratio ลดลงจากร้อยละ 190 ในปี 2566 เป็นร้อยละ 183 ในปี 2567 ซึ่งยังคงอยู่ในระดับที่เหมาะสม **ฐานะการเงิน:** * อัตราส่วนหนี้สินต่อส่วนของผู้ถือหุ้น (D/E Ratio) ลดลงจาก 3.1 เท่า ณ วันที่ 28 กุมภาพันธ์ 2566 เป็น 2.7 เท่า ณ วันที่ 29 กุมภาพันธ์ 2567 * อัตราผลตอบแทนต่อผู้ถือหุ้น ส่วนของผู้ถือหุ้นบริษัทใหญ่ (ROE) อยู่ที่ร้อยละ 13.8 สำหรับปีบัญชี 2566 * อัตราผลตอบแทนต่อสินทรัพย์รวม (ROA) อยู่ที่ร้อยละ 3.5 สำหรับปีบัญชี 2566 **ปัจจัยความเสี่ยงและโอกาสการลงทุน:** * **ปัจจัยความเสี่ยง:** * เศรษฐกิจโลกและเศรษฐกิจไทยที่มีความผันผวน * อัตราดอกเบี้ยที่อาจเพิ่มขึ้น * คุณภาพสินทรัพย์ที่อาจเสื่อมโทรม * การแข่งขันในอุตสาหกรรมการเงินที่รุนแรง * **โอกาสการลงทุน:** * การเติบโตของการใช้จ่ายผ่านบัตรเครดิต * การขยายตัวของธุรกิจสินเชื่อดิจิทัล * การปรับปรุงประสิทธิภาพการดำเนินงาน * การเข้าถึงลูกค้าใหม่ๆ ในต่างประเทศ **การพัฒนาด้านความยั่งยืน:** บริษัทฯ มุ่งเน้นการดำเนินธุรกิจภายใต้หลัก ESG (Environmental, Social and Governance) โดยมีเป้าหมายหลัก ดังนี้: * **สิ่งแวดล้อม:** ลดการปล่อยก๊าซเรือนกระจก 35% ภายในปี 2573 และ 72% ภายในปี 2583 โดยเน้นการลดการใช้กระดาษและพลาสติก การจัดการขยะและของเสีย การจัดการด้านพลังงานไฟฟ้า น้ำ และพลังงานเชื้อเพลิง * **สังคม:** ดำเนินธุรกิจตามหลักสิทธิมนุษยชน พัฒนาผลิตภัณฑ์และบริการทางการเงินอย่างเท่าเทียม และสนับสนุนโครงการเพื่อสังคมต่างๆ ผ่านมูลนิธิอิออนประเทศไทย * **ธรรมาภิบาล:** มุ่งเน้นการบริหารจัดการด้านเทคโนโลยีและนวัตกรรมทางการเงิน การควบคุมการดำเนินงานตามมาตรฐานระดับโลก และการจัดการความเสี่ยง เพื่อรักษาความน่าเชื่อถือและความไว้วางใจของผู้มีส่วนได้เสีย **สรุปสั้นท้ายสุด:** ผลประกอบการของ AEONTS ในไตรมาส 4/2566 ได้รับผลกระทบจากการลดลงของรายได้จากสินเชื่อเงินกู้ แต่ยังคงมีกำไรสุทธิที่น่าพอใจ โดยบริษัทฯ มีการบริหารจัดการสินเชื่อแบบระมัดระวัง และเน้นการขยายช่องทางการบริการผ่านทางระบบออนไลน์ ซึ่งเป็นการลดต้นทุนการดำเนินงานและเพิ่มประสิทธิภาพ นอกจากนี้ บริษัทฯ ยังมุ่งเน้นการพัฒนาด้านความยั่งยืน โดยมีเป้าหมายที่ชัดเจน และมีการดำเนินการตามหลัก ESG ซึ่งน่าจะส่งผลดีต่อภาพลักษณ์และความน่าเชื่อถือของบริษัทฯ ในระยะยาว อย่างไรก็ตาม บริษัทฯ ยังคงต้องเผชิญกับความเสี่ยงจากสภาพเศรษฐกิจที่ยังไม่แน่นอน และการแข่งขันในอุตสาหกรรมที่รุนแรง ดังนั้น นักลงทุนควรติดตามผลประกอบการอย่างใกล้ชิด เพื่อประเมินความสามารถในการรับมือกับความท้าทายต่างๆ ของบริษัทฯ ในอนาคต