สรุปด้วย AI(O) BOT

บริษัท โรงพยาบาลจุฬารัตน์ จำกัด (มหาชน) หรือ CHG มีการเติบโตอย่างต่อเนื่องในไตรมาส 3 ปี 2567 โดยมีรายได้จากการประกอบกิจการโรงพยาบาลเพิ่มขึ้น 216.4 ล้านบาท หรือ 10.3% เมื่อเทียบกับไตรมาส 3 ปี 2566 โดยเฉพาะรายได้จากโครงการประกันสังคม และโครงการภาครัฐอื่นๆ ที่มีอัตราการเติบโตสูงถึง 27% และ 53% ตามลำดับ ส่วนหนึ่งมาจากการเพิ่มจำนวนผู้ประกันตน การให้บริการแก่ผู้ป่วยในโรคที่มีค่าใช้จ่ายสูง รวมถึงการเติบโตของรายได้ในส่วนของโรคหัวใจ มะเร็ง และการรักษาผู้ป่วยฉุกเฉินวิกฤต นอกจากนี้ บริษัทฯ ยังขยายศักยภาพในการให้บริการทางการแพทย์ของโรคยากที่มีความซับซ้อน และการขยายฐานลูกค้าจากการเปิดให้บริการของโรงพยาบาลแห่งใหม่ และศูนย์ดูแลผู้สูงอายุ

แผนธุรกิจของ CHG ในอนาคตมุ่งเน้นการขยายศักยภาพในการให้บริการทางการแพทย์ของโรคยากที่มีความซับซ้อน การขยายฐานลูกค้า การเพิ่มจำนวนเตียงในโรงพยาบาล และการลงทุนในเครื่องมือแพทย์และระบบสารสนเทศที่ทันสมัย บริษัทฯ มีเป้าหมายที่จะเป็นผู้นำด้านการให้บริการทางการแพทย์ในภูมิภาค โดยมั่นใจว่าจะสามารถรักษาอัตราการเติบโตของรายได้และกำไรในระดับสูงได้

ผลประกอบการของ CHG ในไตรมาส 3 ปี 2567 สะท้อนถึงศักยภาพของบริษัทฯ ในการสร้างรายได้และกำไรอย่างแข็งแกร่ง โดยมีอัตรากำไรขั้นต้นสูงถึง 31.01% อัตรากำไรสุทธิเพิ่มขึ้นจาก 15% เป็น 18% และมีเงินสดสุทธิจากกิจกรรมดำเนินงาน 1,450.0 ล้านบาท แสดงให้เห็นว่าบริษัทฯ มีประสิทธิภาพในการจัดการต้นทุนและสามารถสร้างกำไรได้อย่างมีประสิทธิภาพ เมื่อพิจารณา P/E ของ CHG ณ สิ้นไตรมาส 3 อยู่ที่ 30 ซึ่งอยู่ในระดับสูง สะท้อนถึงความคาดหวังของนักลงทุนที่มีต่อผลประกอบการของบริษัทฯ ในอนาคต ทั้งนี้ หากพิจารณาจากข้อมูลย้อนหลัง ราคาหุ้นของ CHG มีความผันผวนค่อนข้างสูง โดยมีราคาเฉลี่ยช่วงไตรมาส 3 ในช่วง 10 ปีที่ผ่านมา อยู่ที่ 2.54 บาท โดยเฉพาะในปี 2558 ราคาหุ้นปรับตัวลดลงอย่างรวดเร็ว จากประมาณ 19 บาท มาอยู่ที่ระดับ 2 บาท โดยส่วนหนึ่งเกิดจากการที่บริษัทฯ มีการเพิ่มทุน และมีการขยายธุรกิจในช่วงนั้น อย่างไรก็ตาม บริษัทฯ มี D/E ต่ำกว่า 1 สะท้อนถึงความแข็งแกร่งของฐานะทางการเงิน และมีโอกาสในการกู้ยืมเงินเพื่อขยายธุรกิจในอนาคต โดยรวม CHG เป็นโอกาสการลงทุนสำหรับนักลงทุนที่มองหาหุ้นเติบโตในระยะยาว และมีความสามารถในการรับความเสี่ยงจากความผันผวนของราคาหุ้น

**โอกาส**
* อัตราการเติบโตของรายได้และกำไรในระดับสูง
* ศักยภาพในการขยายฐานลูกค้าและตลาด
* การลงทุนในเครื่องมือแพทย์และระบบสารสนเทศที่ทันสมัย
* D/E ต่ำกว่า 1 สะท้อนถึงความแข็งแกร่งของฐานะทางการเงิน
* มีโอกาสในการกู้ยืมเงินเพื่อขยายธุรกิจในอนาคต

**ความเสี่ยง**
* ความผันผวนของราคาหุ้น
* การแข่งขันในอุตสาหกรรมบริการทางการแพทย์ที่สูง
* การเปลี่ยนแปลงของนโยบายรัฐบาลที่มีผลกระทบต่ออุตสาหกรรมบริการทางการแพทย์
* การควบคุมต้นทุนที่ยากลำบาก

**ข้อมูลการเงินเพิ่มเติมสำหรับการวิเคราะห์:**

* **ลักษณะธุรกิจของบริษัท:** บริษัท โรงพยาบาลจุฬารัตน์ จำกัด (มหาชน) (?บริษัทฯ?) ประกอบกิจการโรงพยาบาลเอกชน เริ่มก่อตั้งในปี 2529 จนถึงปัจจุบัน มีทุนจดทะเบียนรวม 1,100 ล้านบาท ประกอบด้วยบริษัทย่อยจำนวน 11 บริษัท มีสาขาของโรงพยาบาลสถานพยาบาลและคลินิกในกลุ่มรวมทั้งหมด 14 แห่ง ครอบคลุมพื้นที่ให้บริการบริเวณรอบสนามบินสุวรรณภูมิ ตั้งแต่เขตประเวศ เขตลาดกระบัง จังหวัดกรุงเทพมหานครฝั่งตะวันออก และถนนเทพารักษ์ ถนนกิ่งแก้ว อำเภอบางพลี จังหวัดสมุทรปราการครอบคลุมไปถึงจังหวัดในภาคตะวันออกได้แก่บริเวณ ถนนบางนาตราด อำเภอบางปะกง และนิคมอุตสาหกรรมเกตเวย์ซิตี้ จังหวัดฉะเชิงเทรา-พนนสารครม อำเภอเมือง จังหวัดฉะเชิงเทรา ถนน 304 อำเภอศรีมหาโพธิ จังหวัดปราจีนบุรี อำเภอเมือง จังหวัดชลบุรี อำเภออรัญประเทศ จังหวัดสระแก้ว และอำเภอเมือง จังหวัดระยอง โดยมีจำนวนเตียงรองรับผู้ป่วยรวม 793 เตียง
* **ข้อมูลราคาหุ้นเฉลี่ย่ช่วงแต่ละไตรมาส (ปีอดีตถึงปัจจุบัน):** 2Q2556=8.95, 3Q2556=10.09, 4Q2556=10.11, 1Q2557=10.15, 2Q2557=11.93, 3Q2557=15.38, 4Q2557=18.85, 1Q2558=19.03, 2Q2558=8.59, 3Q2558=1.98, 4Q2558=2.41, 1Q2559=2.56, 2Q2559=2.89, 3Q2559=2.83, 4Q2559=2.73, 1Q2560=2.71, 2Q2560=2.39, 3Q2560=2.48, 4Q2560=2.38, 1Q2561=2.01, 2Q2561=2.16, 3Q2561=2.43, 4Q2561=2.29, 1Q2562=1.91, 2Q2562=2.08, 3Q2562=2.34, 4Q2562=2.56, 1Q2563=2.5, 2Q2563=2.45, 3Q2563=2.47, 4Q2563=2.51, 1Q2564=2.68, 2Q2564=3.32, 3Q2564=3.92, 4Q2564=3.71, 1Q2565=3.53, 2Q2565=3.79, 3Q2565=3.75, 4Q2565=3.56, 1Q2566=3.78, 2Q2566=3.29, 3Q2566=3.05, 4Q2566=3.07, 1Q2567=3.02, 2Q2567=2.87, 3Q2567=2.54, 4Q2567=2.85,
* **ข้อมูล P/E (ปีอดีตถึงปัจจุบัน):** 40.44 , 32.6 , 41.58 , 35.73 , 15.22 , 9.4 , 32.66 , , ล่าสุด 30
* **ข้อมูล P/BV (ปีอดีตถึงปัจจุบัน):** 6.99 , 6.09 , 7.92 , 7.18 , 6.99 , 5.58 , 4.76 , , ล่าสุด 4.26
* **ข้อมูล YIELD (ปีอดีตถึงปัจจุบัน):** 1.71 , 1.88 , 1.94 , 2.03 , 1.37 , 5.43 , 5.1 , , ล่าสุด 2.43
* **ข้อมูล D/E (ปีอดีตถึงปัจจุบัน):** 0.43 , 0.52 , 0.61 , 0.48 , 0.35 , 0.31 , 0.29 ,
* **ข้อมูล อัตรากำไรสุทธิ (ปีอดีตถึงปัจจุบัน):** 14.51 , 14.31 , 12.8 , 15.6 , 35.56 , 27.37 , 13.3 ,
* **ข้อมูล เก็บหนี้เฉลี่ย วัน (ปีอดีตถึงปัจจุบัน):** 26.31 , 25.76 , 27.66 , 47.91 , 24.85 , 24.8 , 38.5 ,
* **ข้อมูล ขายสินค้าเฉลี่ย วัน (ปีอดีตถึงปัจจุบัน):** 15.84 , 15.44 , 15.2 , 16.84 , 14.71 , 17.3 , 19.18 ,
* **ข้อมูล ชำระหนี้เจ้าหนี้การค้า วัน (ปีอดีตถึงปัจจุบัน):** 57.32 , 60.61 , 58.69 , 58.29 , 43.81 , 52.29 , 55.63 ,
* **ข้อมูล วงจรเงินสด (ปีอดีตถึงปัจจุบัน):** -15.17 -19.41 -15.83 6.46 -4.25 -10.19 2.05
* **ข้อมูล รายได้รวม ล้านบาท (ปีอดีตถึงปัจจุบัน):** ปี2560=3896.423913 , ปี2561=4430.841923 , ปี2562=5190.869324 , ปี2563=5461.703558 , ปี2564=11999.454339 , ปี2565=10407.677064 , ปี2566=8014.412967 ,
* **ข้อมูล กำไรสุทธิ ล้านบาท (ปีอดีตถึงปัจจุบัน):** ปี2560=565.44366 , ปี2561=633.879435 , ปี2562=705.235986 , ปี2563=876.61646 , ปี2564=4204.071701 , ปี2565=2778.447748 , ปี2566=1046.045226 ,
* **ข้อมูล เงินสดสุทธิจากกิจกรรมดำเนินงาน ล้านบาท (ปีอดีตถึงปัจจุบัน):** ปี2560=916.140472 , ปี2561=742.920968 , ปี2562=974.122026 , ปี2563=1297.587631 , ปี2564=4005.476295 , ปี2565=2629.437201 , ปี2566=2086.921746 ,
* **ข้อมูล เงินสดสุทธิจากกิจกรรมการลงทุน ล้านบาท (ปีอดีตถึงปัจจุบัน):** ปี2560=-594.140101 , ปี2561=-689.19366 , ปี2562=-757.464307 , ปี2563=-266.516096 , ปี2564=-447.132409 , ปี2565=-958.339379 , ปี2566=-1442.404091 ,