บทความ ข่าวสาร กิจกรรม

ไฮไลท์สำคัญ:

KS มีมุมมองเชิงบวกต่อการที่ SCGP เพิ่มสัดส่วนการถือหุ้นใน Binh Duong Packaging (โลก) แม้ว่าโลกจะขาดทุนต่อเนื่อง แต่ KS คาดว่าการซื้อหุ้นครั้งนี้จะช่วยหนุนให้กำไรรายปีของ SCGP เพิ่มขึ้น 2-3% ในปี 2568-2570

รายละเอียดการลงทุน:

SCGP เพิ่มสัดส่วนการถือหุ้นในโลกเป็น 70% ในเดือนมิถุนายน 2564 ด้วยเงินลงทุน 9.1 พันล้านบาท และเพิ่มเป็น 80% ด้วยมูลค่า 3.7 พันล้านบาท โดยมีกำไร 814 ล้านบาท การเข้าซื้อครั้งนี้คิดเป็น PE ที่ 9 เท่า ซึ่งใกล้เคียงกับ PE ของ Fajar

ข้อสังเกตของ KS:

KS คาดการณ์ว่าผลการดำเนินงานของโลกในปี 2568 จะสูงกว่าปี 2567 เนื่องจากบริษัทฯ แบน (น่าจะหมายถึงการจัดสรร) เงินทุนในการถือหุ้นครั้งนี้มาจากกระแสเงินสดภายในและเงินกู้ระยะสั้น

ประมาณการและกลยุทธ์:

KS คาดการณ์กำไรสุทธิปี 2568 ของ SCGP ที่ 3,099 ล้านบาท และคาดการณ์เงินปันผลต่อหุ้น (DPS) ที่ 3.60 บาท