บทความ ข่าวสาร กิจกรรม
ADVICE กำไร Q4/67 โต YoY แต่ระยะถัดไปสดใสกว่า! ASPS ชี้เป้า 8.05 บาท
P/E 12.81 YIELD 6.13 ราคา 5.30 (0.00%)
ไฮไลท์สำคัญ: ADVICE กำไร Q4/67 โตดีตามคาด
ADVICE รายงานกำไรสุทธิ Q4/67 ที่ 52 ล้านบาท (+56% YoY) เป็นไปตามที่ ASPS คาดการณ์ แม้จะลดลง QoQ จากยอดขายที่ชะลอตัว แต่ภาพรวมทั้งปี 2567 กำไรสุทธิอยู่ที่ 232 ล้านบาท (+37% YoY) จากยอดขายที่เติบโตและอัตรากำไรขั้นต้นที่สูงขึ้น ASPS ยังคงคำแนะนำ "Outperform" และราคาเป้าหมายปี 2568 ที่ 8.05 บาท
รายละเอียดผลประกอบการ: ยอดขายโต มาร์จิ้นสูง หนุนกำไร
กำไร Q4/67 ที่ลดลง QoQ เป็นผลจากยอดขายที่ลดลงตามฤดูกาล แต่การเติบโต YoY มาจากยอดขายที่เพิ่มขึ้นในทุกช่องทาง และอัตรากำไรขั้นต้นที่สูงขึ้นจากการขายอุปกรณ์เสริมที่มีมาร์จิ้นสูงและการได้รับส่วนลดการค้าเพิ่มขึ้น สำหรับปี 2567 ยอดขายเติบโต 5% YoY โดยยอดขายจากสาขาเดิม (SSSG) โต 11.96% YoY บริษัทประกาศจ่ายปันผลสำหรับปี 2567 ที่ 0.175 บาท (XD 10 มี.ค. 68)
ประมาณการและคำแนะนำ: โอกาสสดใสรออยู่
ASPS คงประมาณการกำไรปี 2568-69 ของ ADVICE ที่ 304 ล้านบาท (+31% YoY) และ 411 ล้านบาท (+35% YoY) ตามลำดับ รวมถึงคงราคาเป้าหมายปี 2568 ไว้ที่ 8.05 บาท (อิง PER 16.4 เท่า) โดยเชื่อว่าราคาหุ้นได้สะท้อนปัจจัยลบจากกำไรที่ชะลอตัว QoQ ใน Q4/67 ไปแล้ว และระยะถัดไปมีแนวโน้มสดใสขึ้นใน Q1/68 จากมาตรการ Easy E-receipt และการเปิดตัวมือถือรุ่นใหม่จากค่ายดัง เช่น Samsung S25, S25 Ultra ซึ่งคาดว่าจะช่วยเร่งยอดขายสินค้าในกลุ่ม Android ของ ADVICE