บทความ ข่าวสาร กิจกรรม

ไฮไลท์สำคัญ

KS มอง ADVANC สดใส ผู้บริหารปรับเพิ่มเป้าการเติบโตของรายได้ปกติเป็น 4-6% จากเดิม 3-5% หนุนจากรายได้จากมือถือและอินเทอร์เน็ตบ้านที่เติบโตต่อเนื่อง คาดกำไรปกติ 2Q68 โต 7.3% สูงกว่าที่คาดการณ์ไว้

แนวโน้มการเติบโต

KS คาดการณ์รายได้ปกติของ ADVANC ในปี 2568 จะเติบโต 6.6% และ 7.5% ตามลำดับ บ่งชี้ว่ารายได้ปกติใน 2H68 จะเติบโต 1.5-5.5% ขณะที่ EBITDA จะขยายตัวขึ้น 0.1-4.1% ปัจจัยหนุนหลักมาจาก รายได้จากมือถือที่เติบโต 4.7% ใน 2Q68 และรายได้เฉลี่ยต่อผู้ใช้ (ARPU) ที่เพิ่มขึ้น 8%

ข้อสังเกต

ถึงแม้ว่ารายได้จากอินเทอร์เน็ตบ้านจะยังอยู่ในช่วงขาลง แต่ KS มองว่าการที่ ADVANC สามารถเพิ่มสัดส่วนผู้ใช้ 5G จาก 90% เป็น 95% จะเป็นปัจจัยหลักที่ช่วยหนุนราคาหุ้น

ความเห็นและกลยุทธ์การลงทุน

KS ให้ความสนใจกับ ADVANC มากกว่าการเติบโต โดยคาดว่าจะทำให้มูลค่าหุ้นแพงขึ้น