บทความ ข่าวสาร กิจกรรม

บัวหลวงมอง GULF กำไรหลักโตต่อเนื่อง ปรับประมาณการและราคาเป้าหมายใหม่

ไฮไลท์สำคัญ

GULF รายงานกำไรสุทธิ 63,871 ล้านบาท โต 873% QoQ สูงกว่าตลาดคาด 9% บัวหลวงปรับประมาณการกำไรหลักปี 2568 ขึ้นเล็กน้อย เป็น 2.75 หมื่นล้านบาท (+24% YoY) และปรับราคาเป้าหมายสิ้นปี 2568 เป็น 76 บาท

ผลประกอบการที่น่าจับตา

รายได้ Q2/68 อยู่ที่ 38,518 ล้านบาท โต 25% YoY จากธุรกิจไฟฟ้าก๊าซธรรมชาติ อัตรากำไรขั้นต้นลดลงเล็กน้อยอยู่ที่ 17.0% ส่วนแบ่งกำไรเพิ่มขึ้น 20% YoY จาก ADVANC, GJP, HKP และโรงไฟฟ้า Jackson มีกำไรพิเศษ 5.61 หมื่นล้านบาท จากการซื้อหุ้น ADVANC ราคาถูก

ข้อสังเกตและแนวโน้ม

บัวหลวงคาดกำไรหลัก Q3/68 โต QoQ จากกำลังการผลิตใหม่ GULF มีแผนขยายธุรกิจไปสู่ดาต้าเซนเตอร์ AI และโครงสร้างพื้นฐานดิจิทัล บริษัทมีศักยภาพในการลงทุนในธุรกิจพลังงานและดิจิทัลใหม่ๆ เพื่อการเติบโตระยะยาว

สรุปคำแนะนำ

บัวหลวงยังคงคำแนะนำ "ซื้อ" GULF ด้วยราคาเป้าหมายใหม่ 76 บาท มองเห็นการเติบโตของกำไรหลักที่แข็งแกร่งในระยะยาว จากแผนการขยายธุรกิจที่น่าสนใจ